年度套保规模不应超过公司年度经营规模总量的70%全球期货

　　年度套保规模不应超过公司年度经营规模总量的70%全球期货第一条 为榜样江西九丰能源股份有限公司（以下简称“公司”）期货和衍生品套期保值营业，有用提防和职掌危机，制订本轨制，按照《上海证券交往所上市公司自律囚系指引第5号——交往与干系交往》《江西九丰能源股份有限公司章程》及邦度相闭执法法例制订本轨制。

　　第二条 本轨制合用于江西九丰能源股份有限公司及其所属的全资子公司、控股子公司或本质职掌的公司。

　　第三条 本轨制所称“套期保值营业”，是指为有用规避或低落公司规划产物代价震动以及邦际原油代价震动带来的对公司异日添置和贩卖液化石油气、自然气、甲醇及其他闭联产物的代价影响及间接对公司经生意绩的影响，公司勾结采购和贩卖企图，正在闭联期货和衍生品墟市买进（卖出）与现货数目相立室，交往目标相反的闭联产物期货等金融衍生品合约，以期正在异日某临时间，通过卖出（买进）期货与衍生品合约，积累因现货墟市代价晦气转变带来的耗损，以保护公司采购和贩卖产物带来合理安靖利润的经管方向。

　　第四条 期货和衍生品套期保值是经管现货代价危机的本领和器材。公司从事期货和衍生品套期保值营业的，以规避代价震动及危机提防为首要主意。

　　第五条 公司该当以己方的外面设立期货和衍生品套期保值交往账户，不得应用他人账户举行套期保值营业。

　　第六条 公司的套期保值营业，只限于从事与公司规划产物肖似或直接影响该产物订价（订价挂钩）的期货种类、期权种类等金融衍生品。

　　第七条 公司举行套期保值的数目法则上不行领先与供应商或客户签定的合同商定交往数目，年度套保领域不应领先公司年度规划领域总量的70%。

　　第八条 期货和衍生品的持仓时期应与公司本质采购或贩卖对应的时候相立室，不得彰着胜过或短于公司的本质规划时候。

　　第十条 各奇迹部发展期货和衍生品套期保值营业，需求供应对应的现货音信及原料：

　　（一）卖出套保需有对应的库存现货、正在途现货或采购合划一能阐明采购代价已确定但贩卖代价未确定的存正在代价危机敞口的阐明原料；

　　（二）买入套保需有对应的下家采购订单、供货企图或贩卖合划一能阐明贩卖代价已确定但采购代价未确定的存正在代价危机敞口的阐明原料，或者有常备库存需求，且期货采购代价优于现货采购代价的阐明原料；

　　各项套期保值营业必需庄重限制正在经审批的套期保值营业交往计划内举行，不得超规模操作。整个审批权限按公司《期货和衍生品交往营业经管轨制》规矩推行。

　　第十二条 董事会授权期货元首小组和套期保值经管办公室整个推行，期货元首小组职掌审核各奇迹部套保计划，套期保值经管办公室正在授权额度内发展套期保值营业的整个操作，各项套期保值营业必需庄重限制正在经接受的套保计划内举行，不得超规模操作。

　　第十三条 公司董事会授权董事长机闭创办期货元首小组行使期货套期保值营业经管职责；小构成员征求：公司董事长，公司总司理，分担财政、风控、衍生品副总司理，财政运营及IT经管中央职掌人，危机经管中央职掌人。

　　（二）职掌召开期货元首小组集会，制定年度套期保值企图，并按相应权限提交董事会审议；

　　（三）听取小组下设做事机构的事务呈文，接受对已授权额度规模内的套保计划的推行；

　　（四）职掌核定公司套期保值经管事务的各项整个规章轨制，决断事务法则和主意；（五）职掌交往危机的应急照料；

　　第十五条 发展套保营业的各奇迹部设套期保值经管办公室行为整个期货套保经管的平常做事机构，套保经管办公室正在期货元首小组下发展事务，套期保值经管办公室职掌人由奇迹部总司理兼任。

　　（一）制定、调度套期保值计划、交往计划，并报期货元首小组审批；（二）推行整个的套期保值交往；

　　第十七条 套期保值经管办公室下设交往员、档案经管员、资金挑唆员、司帐核算员和二级风控员岗亭。各岗亭职员辨别正在财政、资金、风控部分内设。

　　1、交往员：职掌监控墟市行情、识别和评估墟市危机、制定套保计划、推行交往指令、对已成交的交往举行跟踪和经管，编制期现货台账等；

　　2、档案经管员：职掌套期保值材料经管，征求套保计划、交往计划、交往原始材料、结算材料等；

　　3、资金挑唆员：按照经接受的套保计划及经接受的期货资金划转申请完毕收付款；4、司帐核算员：闭联账务照料等财政结算事务，并按期登录期货和衍生品结算网站举行账务查对；

　　5、二级风控员：职掌审核套保计划是否契合营业本质处境及闭联规章轨制，审核期货和衍生品账户资金划转事宜。按照经接受的套保计划监视跟踪每笔交往的推行处境，并可直接向期货元首小组报告风控事务。审核期现货台账是否无误，向一级风控员双向报告风控闭联事务等；

　　（二）套期保值经管办公室各岗亭职员应有用别离，不得交叉或越权行使其职责，确保不妨互相监视限制。

　　第十八条 公司成立一级风控员岗亭，期货元首小组授权一级风控员职掌兼顾公司位不得与套期保值营业的闭联联岗亭交叉。

　　（二）职掌协助期货元首小组制订公司期货套保营业相闭的规章轨制、危机经管要领、及经管事务步伐；

　　（三）监视各奇迹部套保营业相闭职员推行危机经管要领和危机经管事务步伐；（四）职掌审核套保计划的制定，监视套保计划推行处境；

　　（五）职掌监视期货和衍生品账户的资金划转处境，监视保障金应用处境；（六）职掌向各奇迹部二级风控员就套保事宜举行双向报告，按期向期货元首小组报告闭联风控事宜；

　　（七）核查交往员、二级风控员的活动是否契合套期保值计划和整个交往、风控轨制等；

　　（八）对套期保值账户举行联合风控经管，对套保头寸的危机境况举行监控和评估；（九）呈现危机题目，当即向期货元首小组报告并按步伐协助闭联职员照料危机，若奇迹部照料危机不实时，将正在期货元首小组授权规模内对期货持仓举行强平；（十）职掌各奇迹部期现货数据的汇集、汇总和整饬，编制公司期现货台账，每周上报期货元首小组；

　　第十九条 公司与期货和衍生品经纪公司订立的开户合同应按公司相闭合同经管规矩及步伐审核后，由公邦法定代外人或经法定代外人授权的职员缔结。

　　第二十条 公司对境内和境外期货和衍生品交往操作实行授权经管。交往授权书应列明有权交往的职员名单、可从事交往的整个品种和交往限额、授权限期。期货和衍生品交往授权书由公司董事长签发。

　　第二十一条 被授权职员该当正在授权书载明的权益规模内敦朴并善意地行使该权益。只要授权书载明的被授权人技能行使该授权书所列权益。

　　第二十二条 如因各类原故酿成被授权人的更改，授予权限应即时予以调度，并应当即由授权人告诉营业闭联各方。被授权人自告诉之时起，不再享有原授权书授予的整个权益。

　　（一）套期保值经管办公室勾结公司近期规划领域的整个处境和墟市代价行情，会同交往员、各级风控员制定期货和衍生品套期保值交往计划，经二级风控员、套期保值经管办公室职掌人、一级风控员先后审核，再报经公司期货元首小组、董事会（如需）、股东会（如需）接受，整体审批通事后技能推行，套保计划未审批完毕不得提前推行；（二）套保计划应征求现货及期货、衍生品两方面实质：

　　1、现货方面：墟市明白、对应现货处境，征求数目、采购代价、贩卖代价、仓储地址，是否出席交往所交割、购销合划一；

　　2、期货和衍生品方面：行情明白、筑仓种类、标的合约、交往目标、代价区间、交往数目、套保比例、资金企图、危机明白、风控举措、止盈战术、止损战术（如比例、额度、代价）等；

　　3、交往员按照接受的计划，填写注入或追加保障金的付款告诉，由二级风控员审核，并知会一级风控员，再经套期保值经管办公室职掌人及公司财政部闭联主管审批答应后交资金挑唆员推行付款。司帐核算员按照银行的单子举行账务照料。交往员按照公司的套期保值计划抉择合意的机遇向期货和衍生品经纪公司下达交往指令；4、每笔交往完结后，交往员应于一个交往日内实时将期货和衍生品经纪公司交往体系天生的交往账单打印并传达给套期保值经管办公室职掌人、二级风控员举行审核，并知会一级风控员；

　　5、二级风控员核查交往是否契合套期保值计划，若不契合，须当即呈文一级风控员和公司期货元首小组；

　　6、司帐核算员收到交割单或结算单并审核无误，并经公司财政部闭联主管具名答应后，举行账务照料。司帐核算员每月末与交往员查对保障金余额；7、套期保值经管办公室按照公司运转领域央浼和客户锁定代价的长约合同及订单的本质采购处境订定平仓或交割计划，报期货元首小组接受后参照上述流程推行；8、各奇迹部差别现货营业发展套期保值营业，应辨别制定孤独的套保计划。

　　第二十四条 公司应创办庄重有用的危机经管轨制，使用事前、事中及过后的危机职掌举措，防卫、呈现和化解危机。

　　2、合理成立期货和衍生品营业机闭机构和抉择调节相应岗亭营业职员；3、期货和衍生品营业职员具备期货专业常识及经管阅历、有优良的职业德性；有较高的营业身手，熟习期货交往闭联的执法、法例，遵从执法、法例及交往的各项规章轨制，榜样本身活动，杜绝违法、违规活动；

　　1、套期保值经管办公室抉择三家以上具有优良资信和营业气力、运作榜样的期货和衍生品经纪公司，经资历审查后推选给期货元首小组行为候选单元；2、期货元首小组从候选单元当选定公司期货和衍生品交往的经纪公司；3、公邦法定代外人或经法定代外人书面授权的职员代外公司与期货和衍生品经纪公司签定经纪合同书，并处分开户手续；

　　4、套期保值经管办公室应随时跟踪理解期货和衍生品经纪公司的发达转变和资信处境，并将相闭发达转变呈文公司期货元首小组，以便公司按照本质处境来决断是否转换经纪公司；

　　5、正在本质营业操作中，呈批的套保计划中必需披露闭联危机；套保计划须采用合理的交往战术，低落追加保障金的危机；

　　6、正在交往发展经过中，套期保值经管办公室职掌人与各级风控员须庄重审核公司的期货和衍生品交往是否依据套期保值交往计划推行，各操作闭键是否契合套期保值内控轨制的规矩；若不是，则须当即呈文期货元首小组并实时修正，并视违规水平上报董事会或股东会举行过后照料；

　　7、公司内部审计部分应起码每半年按期或不按期地对套期保值营业举行检验，复核套期保值营业职员的操作是否庄重依据套期保值营业内控轨制推行，同时检视操作中的潜正在危机点并主动规避，实时提防营业中的操态度险。

　　用保障金、结算保障金、对应的现货处境、企图筑仓处境、期货账户资金处境（初始保障金、资金划转处境）等，变成特意呈文或规范账外，并实时上报各级风控员、公司期货元首小组。

　　1、危机预警机制：交往员须及时眷注交往的损益处境，当墟市代价震动较大或爆发格外震动时，交往员应当即呈文套期保值经管办公室职掌人和各级风控员，防卫大概映现的亏折危机；

　　2、止损机制：正在套期保值交往计划中需清楚止损战术，同时须按照本质规划处境针对各式期货或者差别交往敌手设定妥当的止损限额（或者亏折预警线）。正在持有的金融衍生品头寸切近亏折时，交往员须高度眷注并实时见知套期保值经管办公室；正在爆发亏折后并需求追加保障金时，套期保值经管办公室应当即向期货元首小组呈文，期货元首小组正在24小时内举行明白并做出决议，视对墟市后续行情的鉴定决断是否追加保障金，以避免被强行平仓的危机，或者提前止损平仓；若亏折到达交往计划中成立的止损限额时，应当当即按止损战术推行平仓步伐，以最大限定删除公司耗损；若全豹金融衍生品头寸亏折总额到达年度止损限额时，应当即停息当年套期保值操作。同时，实时向公司危机经管中央及董事会秘书呈文。

　　4、期货和衍生品持仓切近交割月而未按交往法规调度为交往所规矩的持仓规范；5、期货和衍生品持仓映现浮亏；

　　1、期货和衍生品营业相闭职员违反危机经管战略和危机经管事务步伐；2、期货和衍生品经纪公司的资信处境不契合公司的央浼；

　　7、期货元首小组、套期保值经管办公室的任何职员、各级风控员，如呈现套期保值交往存正在违规操作时，应当即向期货元首小组报告。同时，期货元首小组当即终止违规职员的授权手续，并实时考察违规事故的详明处境，制定和执行弥补计划。

　　1、套期保值经管办公室职掌人实时呈文公司期货元首小组，并告诉相闭职员插足集会，明白商议危机处境及应采用的对策；

　　1、当爆发属期货和衍生品经纪公司过错的错单时：由交往员实时告诉期货和衍生品经纪公司，并呈文各级风控员、期货元首小组，责成经纪公司采用相应照料举措，再向期货和衍生品经纪公司追偿形成的耗损；

　　2、当爆发属于公司交往员过错的错单时：交往员应当即呈文套期保值经管办公室职掌人，并下达相应的指令，相应的交往指令央浼能袪除或尽大概删除错单对公司酿成的耗损，并实时告诉各级风控员；

　　3、公司应合理企图和调节应用保障金，保障套期保值经过寻常举行。套期保值经管办公室应合理抉择保值月份，避免墟市滚动性危机；

　　4、公司套期保值交往境外持仓保障金领先对应境外期货账户保障金总额的50%时，需当即企图足额的危机企图金以应对大概的追加保障金危机；

　　5、公司应庄重依据规矩调节和应用境内和境外期货营业职员，巩固闭联职员的职业德性指导及营业培训，降低闭联职员的归纳本质；

　　第二十六条 公司依据中邦证券监视经管委员会及上海证券交往所的相闭规矩，实时披露公司发展期货和衍生品套期保值营业的闭联音信。

　　期货和衍生品交往已确认损益及浮动亏折金额每到达公司迩来一年经审计的归属于上市公司股东净利润的10%且绝对金额领先1,000万元黎民币的，该当实时披露。公司发展套期保值营业的，能够将套期器材与被套期项目价钱更改加总后合用前述规矩。

　　公司发展套期保值营业映现前款规矩的亏折情状时，应从新评估套期闭连的有用辨别披露套期器材和被套期项目价钱更改处境等。

　　董事会办公室职掌公司期货和衍生品交往事项的对外披露事宜。公司出席期货和衍生品交往的职员均为公司音信披露责任人，有责任和职守向公司董事会秘书呈文公司的期货和衍生品交往处境。

　　第二十七条 套期保值经管办公室于月初向期货元首小组提交上月套期保值营业呈文，征求上月新筑仓位境况、总体持仓境况、结算境况、对应的现货规划处境、套期保值功效、异日代价趋向及闭联明白。

　　（一）交往员每次交往后向套期保值经管办公室职掌人、各级风控员、公司期货元首小组呈文每次新筑头寸处境、持仓处境（合约、数目、目标、本钱等）、盈亏处境、占用保障金、结算保障金、对应的现货处境、企图筑仓处境、期货和衍生品账户资金处境（初始保障金、资金划转处境）及最新墟市音信等处境；

　　（二）交往员和司帐核算员辨别按照每次交往处境创办套期保值统计核算台账并向财政总监及各级风控员呈文汇总持仓境况、结算盈亏境况及保障金应用境况等音信。

　　第二十九条 公司对期货和衍生品套期保值的交往原始材料、结算材料等营业档案、境内和境外期货营业开户文献、授权文献、各式内部呈文、发文及批复文献等档案由档案经管员职掌保管，保管限期起码15年。

　　第三十一条 公司期货和衍生品营业闭联职员未经首肯不得宣泄公司的套期保值计划、交往处境、结算处境、资金境况等与公司境内和境外期货和衍生品交往相闭的音信。公司套期保值营业的按期披露及暂时披露实质由期货元首小组按照上市法规及闭联执法法例的央浼确定。

　　第三十二条 本轨制所涉及的交往指令、资金拨付、结算、内控审计等各相闭职员，庄重依据规矩推行的，危机由公司承当。违反本轨制规矩举行的资金拨付、下单交往等活动，或违反本轨制规矩的呈文责任的，由活动人对危机或耗损承当个别职守；公司将分别不怜悯况，赐与行政处分、经济处分直至查究刑事职守。

　　第三十三条 轨制未尽事宜，依据邦度相闭执法、法例及其他榜样性文献的规矩推行。本轨制如与日后公布的相闭执法、法例、榜样性文献的规矩相抵触的，按相闭执法、法例、榜样性文献的规矩推行，并由公司危机经管中央报董事会实时修订。

　　第三十四条 本轨制自公司董事会审议通事后履行；发展期货套保营业的各奇迹部按照本轨制制订期货套保营业内控执行细则。